Hjem 187 Artikler 187 Aksjeopsjoner og Alternativ Minimumskatt (AMT) Incentive aksjeopsjoner (ISOs) kan være en attraktiv måte å belønne ansatte og andre tjenesteleverandører på. I motsetning til ikke-kvalifiserte alternativer (NSOer), hvor spredningen på opsjon er skattepliktig på utøvelse til ordinære skattesatser, selv om aksjene ennå ikke er solgt, kan ISOs, hvis de oppfyller kravene, tillate innehavere ikke å betale skatt før aksjer selges og deretter betale kapitalgevinstskatt på forskjellen mellom tilskuddskurs og salgspris. Men ISO er også gjenstand for Alternativ Minimumskatt (AMT), en alternativ måte å beregne skatter på som enkelte filers må bruke. AMT kan ende opp med å beskatte ISO-holderen på spredningen som er realisert på treningen til tross for den vanligvis gunstige behandlingen for disse utmerkelsene. Grunnleggende regler for ISOs Først er det nødvendig å forstå at det finnes to typer aksjeopsjoner, ikke-kvalifiserte opsjoner og incentivopsjoner. Med en eller annen opsjon får ansatt rett til å kjøpe aksjer til en pris fastsatt i dag for et bestemt antall år inn i fremtiden, vanligvis 10. Når ansatte velger å kjøpe aksjene, sies de å utøve opsjonen. Så en ansatt kan ha rett til å kjøpe 100 aksjer på 10 aksjer per aksje i 10 år. Etter sju år kan aksjene f. eks. Være på 30 år og ansatt kan kjøpe 30 aksjer for 10. Hvis opsjonen er en NSO, vil arbeidstaker umiddelbart betale skatt på 20 forskjellen (kalt spredningen) ved ordinær inntektsskatt priser. Selskapet får tilsvarende skattefradrag. Dette gjelder om den ansatte beholder aksjene eller selger dem. Med en ISO, betaler arbeidstaker ingen skatt på trening, og selskapet får ingen fradrag. I stedet, hvis arbeidstakeren eier aksjene i to år etter bevilgning og ett år etter trening, betaler arbeidstakeren kun kapitalgevinstskatt på den ultimate forskjellen mellom utøvelses - og salgsprisen. Hvis disse betingelsene ikke er oppfylt, beskattes alternativene som et ikke-kvalifisert alternativ. For høyere inntektsarbeidere kan skatteforskjellen mellom en ISO og en NSO være så mye 19,6 på føderalt nivå alene, pluss ansatte har fordelen av å utsette skatt til aksjene er solgt. Det finnes også andre krav til ISO-er, som beskrevet i denne artikkelen på nettstedet vårt. Men ISO-er har stor ulempe for den ansatte. Spredningen mellom kjøps - og bevilgningsprisen er underlagt AMT. AMT ble vedtatt for å forhindre høyere inntektsskattytere i å betale for lite skatt fordi de var i stand til å ta en rekke skattefradrag eller utelukkelser (for eksempel spredningen ved utøvelse av en ISO). Det krever at skattebetalere som kan bli gjenstand for skatten, beregner hva de skylder på to måter. Først finner de ut hvor mye skatt de skylder å bruke de vanlige skattereglene. Deretter legger de tilbake til sin skattepliktig inntekt visse fradrag og utelukkelser de tok da de regnet med sin faste skatt, og beregne AMT ved hjelp av dette nå høyere tallet. Disse tilleggene kalles preferanseelementer, og spredningen på et incentiv aksjeopsjon (men ikke en NSO) er et av disse elementene. For skattepliktig inntekt opptil 175 000 eller mindre (i 2013), er AMT-skattesatsen 26 for beløp over dette, satsen er 28. Hvis AMT er høyere, betaler skattebetaleren den skatten i stedet. Et poeng de fleste artikler om dette problemet gjør ikke klart er at hvis beløpet betalt under AMT overstiger det som ville vært blitt betalt under normale skatteregler det året, blir dette AMT-overskuddet en minimumskattekreditt (MTC) som kan brukes i fremtiden år når normale skatter overstiger AMT-beløpet. Beregning av alternativ minsteskatt Tabellen nedenfor, utledet av materiale fra Janet Birgenheier, direktør for klientutdanning ved Charles Schwab, viser en grunnleggende AMT-beregning: Legg til: Vanlig skattepliktig inntekt Medisinsk fradrag Spesifisert diverse spesifiserte fradrag underlagt AMT Statelocalreal skattemessig fradrag Personlig unntak Spredt på ISO-øvelse Foreløpig AMT-skattepliktig inntekt Subtract: AMT standard fritak (78.750 for 2012 felles filers 50.600 for ugifte personer 39.375 for gift arkivering separat. Dette reduseres med 25 cent for hver dollar av AMT skattepliktig inntekt over 150.000 for par, 112.500 for singler og 75 000 for gift arkivering separat.) Faktisk AMT skattepliktig inntekt Multiplicere: Faktiske AMT skattepliktige inntektstider 26 for beløp på opptil 175 000, pluss 28 av beløp over den Tentative minimumsskatt Trekker: Tentativ minimumsskatt - Vanlig skatt AMT Hvis resultatet av dette Beregning er at AMT er høyere enn vanlig skatt, da betaler du AMT beløp pluss den vanlige skatten. AMT-beløpet blir imidlertid en potensiell skattekredit som du kan trekke fra en fremtidig skatteregning. Hvis det i et påfølgende år overstiger din vanlige skatt, vil du kunne bruke kreditten mot forskjellen. Hvor mye du kan kreve, avhenger av hvor mye ekstra du har betalt ved å betale AMT i et tidligere år. Det gir en kreditt som kan brukes i fremtiden. Hvis du for eksempel betalte 15 000 mer på grunn av AMT i 2013 enn du ville ha betalt i den vanlige skattemessige beregningen, kan du bruke opptil 15 000 i kreditt i det neste året. Beløpet du ville kreve ville være forskjellen mellom det vanlige skattebeløpet og AMT-beregningen. Hvis det vanlige beløpet er større, kan du hevde det som en kreditt, og overføre ubenyttede kreditter for fremtidige år. Så hvis i 2014 er din vanlige skatt 8000 høyere enn AMT, kan du kreve en 8000 kreditt og fremføre en kreditt på 7.000 til du bruker den opp. Denne forklaringen er selvfølgelig den forenklede versjonen av et potensielt komplekst materiale. Enhver som er potensielt utsatt for AMT, bør bruke en skatterådgiver for å sikre at alt gjøres på riktig måte. Vanligvis er personer med inntekt på over 75 000 per år AMT-kandidater, men det er ingen lyse skillelinje. En måte å håndtere AMT-fellen ville være for den ansatte å selge noen av aksjene med en gang for å generere nok penger til å kjøpe alternativene i utgangspunktet. Så en ansatt ville kjøpe og selge nok aksjer til å dekke kjøpesummen, pluss eventuelle skatter som ville være forfalt, da beholder de resterende aksjene som ISOs. For eksempel kan en ansatt kjøpe 5000 aksjer som han eller hun har opsjoner og beholde 5.000. I vårt eksempel på aksjene som er verdt 30, med en utøvelseskurs på 10, vil dette generere et netto før skatt på 5.000 x 20 spredningen, eller 100 000. Etter skatter ville dette forlate om lag 50.000, teller lønn, stat og føderal skatt alle på høyeste nivå. I det følgende år må medarbeider betale AMT på gjenværende 100 000 spredning for aksjer som ikke ble solgt, som kan være så mye som 28 000. Men den ansatte vil ha mer enn nok penger igjen for å håndtere dette. En annen god strategi er å utøve insentivopsjoner tidlig på året. Det er fordi ansatte kan unngå AMT dersom aksjer selges før slutten av kalenderåret hvor opsjonene utøves. For eksempel antar at John utøver sine ISOs i januar til 10 per aksje på et tidspunkt da aksjene er verdt 30. Det er ingen umiddelbar skatt, men 20 spredningen er underlagt AMT, som skal beregnes i neste skatteår. John holder på aksjene, men ser prisen nøye. I desember er de bare verdt 17. John er en høyere inntektsskatt. Hans regnskapsfører anbefaler ham at alle 20 spredningen vil bli gjenstand for en 26 AMT-skatt, noe som betyr at John vil skylde skatt på ca 5,20 per aksje. Dette blir ubehagelig nær de 7 overskuddene John har nå på aksjene. I verste fall faller de til under 10 neste år, noe som betyr at John må betale 5,20 per aksje skatt på aksjer der han faktisk har mistet penger. Men John selger før 31. desember, kan han beskytte sine gevinster. I bytte betaler helvete vanlig inntektsskatt på 7 spredningen. Regelen her er at salgsprisen er mindre enn den virkelige markedsverdi ved utøvelse, men mer enn tilskuddskursen, da er ordinær inntektsskatt på grunn av spredningen. Hvis den er høyere enn den virkelige markedsverdien (over 30 i dette eksemplet), utbetales ordinær inntektsskatt på spredningsbeløpet ved utøvelse og kortsiktig realisasjonsskatt skyldes tilleggsforskjellen (beløpet over 30 i dette eksempelet). På den annen side, hvis i desember aksjekursen fortsatt ser sterk ut, kan John holde fast i en annen måned og kvalifisere seg til kapitalgevinstbehandling. Ved å trene tidlig på året har han minimert perioden etter 31. desember, må han holde aksjene før han fatter en beslutning om å selge. Jo senere i året han trener, desto større er risikoen for at prisen på aksjen i fallende skattår faller utbredt. Hvis John venter til 31. desember for å selge sine aksjer, men selger dem før et ettårig holdingsperiode er oppe, så er tingene virkelig dystre. Han er fortsatt underlagt AMT og må også betale vanlig inntektsskatt på spredningen. Heldigvis, nesten i alle tilfeller, vil dette presse sin ordinære inntektsskatt over AMT-beregningen, og han må ikke betale skatt to ganger. Til slutt, hvis John har mange ikke-kvalifiserte alternativer tilgjengelig, kan han trene mange av dem på et år der han også trener sine ISO-er. Dette vil øke mengden av ordinær inntektsskatt han betaler og kunne skyve sin totale ordinære skatteregning høyt nok slik at den overstiger sin AMT-beregning. Det ville bety at han ikke ville ha noe AMT neste år å betale. Det er verdt å huske at ISOs gir en skattefordel til ansatte som villig ta risikoen for å beholde sine aksjer. Noen ganger risikerer ikke denne risikoen for ansatte. Dessuten er den virkelige kostnaden for AMT ikke det totale beløpet som er betalt på denne skatten, men hvor mye det overstiger ordinære skatter. Den virkelige tragedien er ikke de som risikere bevisst og mister, men de ansatte som holder fast på sine aksjer uten å vite konsekvensene, da AMT er fortsatt noe, mange ansatte vet lite eller ingenting om og er overrasket (for sent) for å lære de må betale. Hold InformedAs med enhver type investering, når du skjønner en gevinst, vurderes inntekten. Inntektene er skattet av regjeringen. Hvor mye skatt vil du til slutt komme til å betale og når du betaler disse skattene, vil variere avhengig av hvilken type aksjeopsjoner du har tilbudt og reglene knyttet til disse alternativene. Det er to grunnleggende typer aksjeopsjoner, pluss en under vurdering i kongressen. Et incentivaksjonsopsjon (ISO) gir fortrinnsrett skattemessig behandling og må overholde spesielle forhold fastsatt av Internal Revenue Service. Denne typen aksjeopsjon tillater ansatte å unngå å betale skatt på aksjen de eier til aksjene selges. Når aksjen til slutt blir solgt, betales kort - eller langsiktig kapitalgevinster basert på gevinstene (differansen mellom salgspris og kjøpesummen). Denne skattesatsen har en tendens til å være lavere enn tradisjonelle skattesatser. Den langsiktige kapitalgevinstskatten er 20 prosent, og gjelder dersom medarbeider har aksjene i minst ett år etter trening og to år etter tildeling. Den kortsiktige kapitalgevinstskatten er den samme som den ordinære skattesatsen, som varierer fra 28 til 39,6 prosent. Skatteimplikasjoner av tre typer aksjeopsjoner Super aksjeopsjon Arbeidsutøvelsesopsjoner Ordinær inntektsskatt (28 - 39,6) Arbeidsgiver får skattefradrag Skattefradrag ved ansattes utøvelse Skattefradrag ved ansattes utøvelse Ansatt selger opsjoner etter 1 år eller mer Langsiktig kapitalgevinst skatt på 20 Langsiktig kapitalgevinst skatt på 20 Langsiktig kapitalgevinst skatt på 20 Ikke-kvalifiserte aksjeopsjoner (NQSOs) mottar ikke fortrinnsrett skattebehandling. Når en ansatt kjøper aksjer (ved å utnytte opsjoner), vil han eller hun derfor betale den vanlige skattesatsen på spredningen mellom det som ble betalt for aksjene og markedsprisen på tidspunktet for øvelsen. Arbeidsgivere har imidlertid fordel fordi de er i stand til å kreve skattefradrag når de utøver sine opsjoner. Av denne grunn utvider arbeidsgivere ofte NQSOer til ansatte som ikke er ledere. Skatt på 1000 aksjer til en utøvelseskurs på 10 per aksje Kilde: Lønn. Antar en ordinær skattesats på 28 prosent. Kapitalgevinstskattesatsen er 20 prosent. I eksemplet er to ansatte i 1000 aksjer med en strykpris på 10 per aksje. En har incentiv aksjeopsjoner, mens den andre har NQSOs. Begge ansatte utnytter opsjonene til 20 per aksje og holder opsjonene i ett år før de selges til 30 per aksje. Medarbeiderne med ISOs betaler ingen skatt på trening, men 4.000 i gevinster skatt når aksjene selges. Medarbeider med NQSOs betaler regelmessig inntektsskatt på 2.800 ved utøvelse av opsjonene, og ytterligere 2000 i gevinstskatt når aksjene selges. Straff for å selge ISO-aksjer innen ett år Formålet med ISOs er å belønne ansattes eierskap. Av den grunn kan en ISO bli quotdisqualifiedquot - det vil si bli en ikke-kvalifisert aksjeopsjon - dersom arbeidstaker selger aksjen innen ett år etter utøvelsen av opsjonen. Dette innebærer at arbeidstaker vil betale ordinær inntektsskatt på 28 til 39,6 prosent umiddelbart, i motsetning til å betale en langsiktig kapitalgevinst på 20 prosent når aksjene selges senere. Andre typer opsjoner og aksjeplaner I tillegg til alternativene som er omtalt ovenfor, tilbyr enkelte offentlige selskaper § 423 Arbeidsoppkjøpsplaner (ESPP). Disse programmene tillater ansatte å kjøpe aksjeselskap til en diskontert pris (opptil 15 prosent) og motta fortrinnsrett skattemessig behandling på gevinstene som blir opptjent når aksjene selges senere. Mange selskaper tilbyr også aksjer som en del av en 401 (k) pensjonsplan. Disse planene tillater ansatte å sette opp penger for pensjonisttilværelse og ikke skattlegges på denne inntekt før etter pensjonering. Noen arbeidsgivere tilbyr ekstra fordel for å matche medarbeiderbidraget til 401 (k) med aksjeselskap. I mellomtiden kan aksjeselskap også kjøpes med penger investert av den ansatte i et 401 (k) pensjonsprogram, slik at den ansatte kan bygge en investeringsportefølje på en kontinuerlig og jevn hastighet. Spesielle skattehensyn for personer med store gevinster Alternativ minsteskatt (AMT) kan gjelde i tilfeller hvor en ansatt realiserer spesielt store gevinster fra incentivaksjoner. Dette er en komplisert skatt, så hvis du tror det kan gjelde for deg, ta kontakt med din personlige økonomiske rådgiver. Flere og flere mennesker blir rammet. - Jason Rich, Salary ContributorCapital Gains Tax 101 Det er lett å bli fanget i å velge investeringer og glemme skattemessige konsekvenser av strategiene dine. Tross alt er det vanskelig å plukke den riktige aksjen eller fondet uten å bekymre deg for avkastningen etter skatt. Men hvis du virkelig ønsker den beste ytelsen, må du vurdere den skatt du betaler på investeringer. Her ser vi på kapitalgevinstskatten og hvordan du kan justere investeringsstrategiene for å minimere den skatt du betaler. (For relatert lesing, se: Opplæringsveiledning: Personlig inntektsskattguide.) Grunnleggende En kapitalgevinst er rett og slett forskjellen mellom anskaffelses - og salgspris på en eiendel. Med andre ord, salgspris - kjøpskursgevinster (dersom prisen på eiendelen du kjøpte har gått ned, vil resultatet være et kapitaltap). Og akkurat som skattemyndighetene vil ha en inntektsskatt (inntektsskatt), vil de også ha et kutt når du ser en gevinst i noen av dine investeringer. Dette kutt er kapitalgevinstskatten. For skatt er det viktig å forstå forskjellen mellom realiserte og urealiserte gevinster. En gevinst blir ikke realisert før sikkerheten som har verdsatt er solgt. For eksempel, si at du kjøper noen aksjer i et selskap, og investeringen vokser jevnt til 15 i ett år, og i slutten av året velger du å selge aksjene dine. Selv om investeringen din har økt siden dagen du kjøpte aksjene, vil du ikke innse noen gevinster før du har solgt dem. Som hovedregel betaler du ingen skatt til du har innsett en gevinst etter alt, du må motta kontanter (selg minst en del av investeringen din) for å kunne betale skatt. Holdingperioder Ved fastsettelse av skattesatser på en investering kan en investering holdes for en av to tidsperioder: kort sikt (ett år eller mindre) og langsiktig (mer enn ett år og mindre enn fem år). Skattesystemet i USA er satt opp til fordel for den langsiktige investor. Kortsiktige investeringer belastes nesten alltid med høyere rente enn langsiktige investeringer. Si at du kjøpte 100 aksjer i XYZ-aksjen på 20 per aksje og solgte dem til 50 per aksje, og si at du faller inn i skattekonsollen, ifølge hvilken regjeringen skatter dine langsiktige gevinster til 15. Tabellen nedenfor oppsummerer hvordan gevinstene dine kommer fra XYZ lager er berørt. Kjøpt 100 aksjer 20 Uncle Sam sanker tennene i 450 av fortjenesten din. Men hadde du holdt aksjen i mindre enn ett år (gjort en kortsiktig kapitalgevinster), ville fortjenesten din blitt skattlagt til din ordinære skattesats, som, avhengig av hvilken stat du bor i, kan være nesten 40. Merk igjen at du bare betaler kapitalgevinstskatten når du har solgt investeringen eller realisert gevinsten. (For beslektet lesing, se: Hva du trenger å vite om kapitalgevinster og skatter.) Sammenligning De fleste tror at de 450 som har mistet skatt, er den siste av sine bekymringer, men den misforståelsen er hvor det virkelige problemet med kapitalgevinster begynner utenom du er en sann buy-and-hold investor. På grunn av å kompensere fenomenet reinvestert inntjening genererer mer inntekter som 450 kunne potensielt være verdt mer hvis du holder det investert. Hvis du kjøper og selger aksjer hvert par måneder, undergraver du den potensielle verdien av inntektene dine: i stedet for å la dem bli sammensatt, gir du dem bort til skatt. Igjen, alt dette kommer ned til forskjellen mellom en urealisert og realisert gevinst. For å demonstrere dette, kan vi sammenligne skattekonsekvensene på avkastning av en langsiktig investor og en kortsiktig investor. Denne langsiktige investor innser at året etter år kan han gjennomsnittlig en 10 årlig avkastning ved å investere i fond og et par blue chip-aksjer. Vår kortsiktige investor er ikke den pasienten han trenger litt spenning. Han er ikke en daghandler. men han liker å lage en handel per år, og han er sikker på at han kan gjennomsnittlig en gevinst på 12 årlig. Her er deres samlede etter skatt etter 30 år. (For mer, se: Buy-And-Hold Investering vs Market Timing.) Fordi vår kortsiktige forhandler kontinuerlig ga en god del av pengene sine til skatt, var vår langsiktige investor, som tillot at alle pengene hans fortsatte å gjøre penger, gjorde nesten 20.000 flere selv om han tjente en lavere avkastning. Hvis begge hadde tjent samme avkastning, ville resultatene bli enda svimlende. Faktisk, med 10 avkastning, ville den kortsiktige investor ha tjent kun 80 000 etter skatt. Gjør konstante endringer i investeringseiendommer. som resulterer i høye utbetalinger av kapitalgevinster skatt og provisjoner), kalles churning. Skrupelløse porteføljeforvaltere og meglere har blitt anklaget for å plage eller overdrevent handle en kundekonto for å øke provisjonene, selv om det reduserer avkastningen. Hva gjør du? Det er noen måter å unngå kapitalgevinster på. Langsiktig investering: Hvis du klarer å finne gode selskaper og holder dem på lang sikt, betaler du den laveste kursen på kapitalgevinstskatt. Selvfølgelig er dette lettere sagt enn gjort. Mange faktorer kan endres over en årrekke, og det er mange gyldige grunner til at du kanskje vil selge tidligere enn du forventet. Pensjonsplaner: Det finnes mange typer pensjonsplaner, for eksempel 401 (k) s. 403 (b) s. Roth IRA og tradisjonelle IRAer. Detaljer varierer med hver plan, men generelt er hovedfordelen at investeringer kan vokse uten å være gjenstand for kapitalgevinstskatt. Med andre ord, innen en pensjonsplan, kan du kjøpe og selge uten å miste et kutt til Uncle Sam. I tillegg krever de fleste planer ikke at deltakerne skal betale skatt på midlene før de trekkes tilbake fra planen. Så ikke bare vil pengene dine vokse i et skattefritt miljø, men når du tar det ut av planen ved pensjonering, vil du sannsynligvis være i en lavere skattekonsoll. Bruk tap på kapital til å kompensere gevinster. Denne strategien er ikke så tilrådelig som de andre fordi investeringene dine må redusere i verdi for å kunne gjøre dette. Men hvis du opplever et tap, kan du dra nytte av det ved å redusere skatten på gevinstene dine på andre investeringer. Si at du er like investert i to aksjer: en aksjeselskap stiger med 10, og det andre selskapet faller med 5. Du kan trekke 5 tapet fra 10 gevinst og dermed redusere beløpet du betaler kapitalgevinster på. Selvfølgelig, i en ideell situasjon, ville alle dine investeringer være verdifulle, men tap skjer, så det er viktig å vite at du kan bruke dem til å minimere det du skylder i skatt. Det er imidlertid en kapp på hvor mye tap du kan bruke mot gevinsten. The Bottom Line Kapitalgevinster er åpenbart en god ting, men skatten du må betale på dem, er det ikke. De to viktigste måtene å redusere skatten du betaler, er å holde aksjer i over ett år, og for å tillate investeringer å sammensatte skattefri i pensjonsavregningskontoer. Historiens moral er dette: Ved å vedta et kjøp og hold tenkemåte og dra nytte av fordelene med pensjonsplaner, er du i stand til å beskytte pengene dine mot Uncle Sam og nyte den magiske sammensetningen samtidig. Et mål på forholdet mellom en endring i mengden som kreves av et bestemt godt og en endring i prisen. Pris. Den totale dollarverdien av alle selskapets utestående aksjer. Markedsverdien beregnes ved å multiplisere. Frexit kort for quotFrench exitquot er en fransk spinoff av begrepet Brexit, som dukket opp da Storbritannia stemte til. En ordre som er plassert hos en megler som kombinerer funksjonene til stoppordre med grensene. En stoppordre vil. En finansieringsrunde hvor investorer kjøper aksjer fra et selskap til lavere verdsettelse enn verdsettelsen plassert på. En økonomisk teori om total utgifter i økonomien og dens effekter på produksjon og inflasjon. Keynesian økonomi ble utviklet.
No comments:
Post a Comment